MBMA Mulai Tawarkan Obligasi Rp2,33T, Bunga 9 -10,5%
EmitenTrust.com - PT Merdeka Battery Materials Tbk (MBMA) akan menerbitkan Obligasi Berkelanjutan I Merdeka Battery Materials Tahap V Tahun 2026 dengan jumlah pokok mencapai Rp2,336 triliun.
Dalam Informasi Tambahan dan/atau Perbaikan atas Informasi Tambahan Ringkas yang diterbitkan di Jakarta pada 27 Agustus 2026, MBMA menyebutkan penerbitan obligasi tersebut merupakan bagian dari Penawaran Umum Berkelanjutan Obligasi Berkelanjutan I dengan target dana yang dihimpun sebesar Rp16 triliun.
Sebelumnya, dalam rangka penawaran umum berkelanjutan tersebut, MBMA telah menerbitkan dan menawarkan obligasi sebesar Rp11,163 triliun.
Pada penerbitan Tahap V, obligasi MBMA terbagi menjadi tiga seri dengan tingkat bunga tetap yang cukup tinggi.
Seri A memiliki jumlah pokok sebesar Rp1,711 triliun, dengan bunga tetap 9% per tahun dan tenor 367 hari kalender sejak tanggal emisi.
Kemudian Seri B memiliki jumlah pokok Rp529,974 miliar, menawarkan bunga tetap 10% per tahun dengan tenor 3 tahun.
Sementara itu, Seri C memiliki jumlah pokok Rp95,335 miliar, dengan bunga tetap 10,50% per tahun dan tenor 5 tahun.
Bunga obligasi akan dibayarkan setiap tiga bulan. Pembayaran bunga pertama dijadwalkan pada 1 Desember 2026.
Adapun pelunasan pokok dan bunga terakhir akan dilakukan sekaligus pada saat jatuh tempo. Untuk Seri A, jatuh tempo pada 8 September 2027, Seri B pada 1 September 2029, dan Seri C pada 1 September 2031.
Dana hasil penerbitan obligasi ini tidak seluruhnya digunakan untuk ekspansi bisnis baru. MBMA berencana menggunakan dana bersih sekitar Rp2,325,9 miliar atau setara US$130,7 juta untuk melakukan pembayaran dipercepat atas sebagian pokok utang Fasilitas B.
Utang tersebut berasal dari Perjanjian Fasilitas untuk Fasilitas Kredit Berjangka dan Bergulir Mata Uang Tunggal tertanggal 3 Oktober 2025 dengan jumlah fasilitas hingga US$250 juta.
Per 11 Agustus 2026, saldo pinjaman Fasilitas B MBMA tercatat sebesar US$150 juta, setara sekitar Rp2,669,3 miliar. Pinjaman tersebut akan jatuh tempo pada 28 September 2026.
Dengan penerbitan obligasi tersebut, MBMA akan melakukan pembayaran dipercepat sebagian pokok utang sehingga saldo kewajiban Fasilitas B setelah pembayaran diperkirakan tersisa sekitar US$19,3 juta.
Asumsi kurs yang digunakan MBMA untuk menerjemahkan kewajiban dalam dolar AS adalah kurs tengah Bank Indonesia per 11 Agustus 2026 sebesar Rp17.795 per US$.
Langkah tersebut pada dasarnya membuat MBMA melakukan penataan kembali struktur pendanaannya dengan memanfaatkan penerbitan obligasi untuk mengurangi sebagian kewajiban pinjaman yang akan segera jatuh tempo.
Obligasi MBMA telah memperoleh peringkat idA (Single A) dari PT Pemeringkat Efek Indonesia (PEFINDO).
Adapun jadwal pelaksanaan sebagai berikut:
anggal Efektif : 30 Juni 2025
Masa Penawaran Umum : 27 Agustus 2026
Penjatahan : 28 Agustus 2026
Pengembalian Uang Pemesanan : 1 September 2026
Distribusi Secara Elektronik (“Tanggal Emisi”) : 1 September 2026
Pencatatan di Bursa Efek Indonesia : 2 September 2026.